外匯進階學習∶如何交易KD指標

2014-01-22 14:01:00

KD指標(匯圖寶代碼∶STOCHASTIC)由George C. Lane在上世紀50年代末提出,是一款簡單的振蕩動能指標。KD指標能說明交易者發現某個貨幣對是否已經超買或者超賣。這一指標已經經歷了長達50多年時間的檢驗,這也是交易者們今天使用這款指標的原因。
 
KD指標有很多種,我們今天來關註慢KD指標。
 
慢KD指標位於圖表的下方,由兩條移動均線構成,其區間為0—100。藍線為%K而紅線為%D。由於%D線是%K線的均線,%D線(紅線)將有所滞緩,並跟隨藍線。
 
交易者不停地在尋找指示趨勢變化的辦法。而在判斷趨勢動能是否放慢上,動能指標具有參考價值。因此,使用KD指標的交易者往往能發現某個趨勢正在出現的變化。
 
外匯學習∶慢隨機入場信號
當KD指標中兩條線交匯的時候,動能將發生改變。因此,交易者可以根據兩線相交的情況擇機入場。
 
從上圖中可以發現,KD指標找到了價格的短期趨勢。然而交易者總是在想辦法強化指標策略,發出更確定的信號。
 
1,找尋在極限位置的交匯
 
通常來說,交易者不會交易指標中出現的每一個信號。某些信號是較其它信號更強的。我們首先用到的邊界條件便是極限位置。
 
外匯學習∶KD指標加強版入場信號
由於該指標值域為0—100,因此將80視為超買水平。與之相應,超賣水平位於20。在80上方,藍線下穿紅線暗示著價格即將由超買回調下跌。
 
相似地,如果藍線在20下方上穿紅線,則暗示著價格將從超賣區回升。
 
2,在更大時間框架內按趨勢方向交易
 
我們所採用的第二個邊界條件便是趨勢。在強勁的上升趨勢中,KD指標可能在超買區間內停留更長的時間,並發出很多錯誤的做空信號。
 
而我們也不願此時做空,因為隨趨勢做多將獲得更大的利潤。
 
因此,如果我們找到了強勁的上漲趨勢,我們就需要在相應的回調整理之時入場做多。這意味著在更小的時間框架內等候超賣信號。
 
從這個角度說,如果振蕩指標由超賣水平上穿,市場空頭的遏制力或將消散。此時是入場跟隨趨勢不錯的時機。
 
在上面的歐元/日圓圖中,匯價遠高於200日移動均線(200日均線離K線太遠,沒有在圖中顯示)。因此,如果我們在已知趨勢的方向上,只選擇做多信號,就可以跟隨趨勢開始盈利了。
 
( Jeremy Wagner撰寫, 張力 譯) [email protected]
 
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