第一章
常見的K線組合
K線是我們在研究股市的過程中所不可缺少的一門技術，同時也是最基礎性的盤面研究技術。通過K線的形態，我們可以很直觀地看出目標個股以及大盤的運行狀態，並且可以通過K線形態來預測目標個股以及大盤的後期走勢。
對於投資者來說，無論是做短線還是做中長線，K線知識都是你必須要去掌握的。說直白一點，K線就是我們研究股市的必修課程。在研究K線的過程中，不僅要懂得常見性的K線組合所代表的市場意義，更關鍵的是要掌握各種常見K線形態的形成過程以及所形成的特定環境，通過這些去綜合研究K線形態所代表的市場意義。
對於絕大部分散戶來說，在研究K線形態的過程中，更多只關註它的表面形態，很少去深入研究各種形態的盤面細節變化，這或許就是很多散戶無法真正從實戰的角度去掌握K線這門技術的最根本原因。
在本書的講解中，筆者將會讓你走進細節的“世界裡”，綜合不同的層面去研究大家認為很基礎又很重要的K線組合形態。
一、紅三兵
對於有一定實戰經驗的投資者來說，對於“紅三兵”這個名詞應該不會陌生，它是K線組合中較為重要的K線形態之一。雖然很多投資者都知道有這麼一種形態，但在實戰過程中卻未必能靈活地運用它為自己創造財富。這種形態在市場中具有看漲的功能，但又不能說它具備絕對性的看漲功能，所以我們在研究此形態的過程中要根據當時的實際情況並從本質上去了解它，這樣才能把握它給市場所帶來的真正意義。
在本項内容中，我們的主要目的是從“紅三兵”這種形態的形成本身講解它在不同環境的市場作用下所帶來的市場意義，同時解決在面對不同情況時投資者在操作上應該如何應對的問題。在股價上漲的過程中經常會出現“紅三兵”這種形態，在大部分情況下它象徵著買盤強勁，股價的上漲動力充足，在股價處於上漲的趨勢中運行時出現的“紅三兵”是一種看漲的信號。但在出現這種形態之後股價能夠繼續向上走多遠，就要根據盤面上的實際動態來決定了，並且當它出現在股價運行到不同位置時所代表的意義也會有所不同。
所以投資者在研究“紅三兵”這種組合型的K線形態時，一定要記得在具體的應用上要綜合去分析，不能孤立地去給它定義市場的意義。“紅三兵”這種形態本身是不難理解的，在很多書籍中也有所介紹，但是能否真正從實戰的層面去理解其市場意義就要看讀者對其的領悟了。
下面，我們先來了解這種形態是怎麼形成的，這對我們研究的市場意義是有指導性作用的。
（一）形成過程
在股價運行的過程中，突然在某一天裡收出一根上漲的陽線，之後在第二天和第三天裡依次收出兩根連續上漲的陽線，並且每天的最高價都要高於前一天的最高價，而且每天的收盤價也要高於前一天的收盤價。股價在每天開盤之後，盤中就出現了積極的買盤不斷把股價推高，同時在股價上漲的過程中很少有抛壓出現，股價在分時走勢圖上的走勢非常暢通，連續收出三根上漲的陽線，出現這種走勢形態時我們就稱之為“紅三兵”。
在標準的“紅三兵”形態中收出來的三根陽線都是不帶上下影線的，並且第二天和第三天的股價都是出現向上跳空高開的，如圖1-1所示。
圖1-1 “紅三兵”形態示意圖
標準的“紅三兵”有時也被稱為“前進紅三兵”，從字面上去理解就不難知道，出現這種形態就意味著股價會一步步地向前挺進，象徵著上漲動力十足。此外還有一些衍生的“紅三兵”，在出現的這幾根陽線中有時會帶有上下影線。但是股價每天同樣都是以高盤開出的，而且每天的收盤價和最高價都要高於前一天的收盤價和最高價，它與標準的“紅三兵”形態具有同等的市場意義，只不過預示股價的反轉信號要比標準的“紅三兵”形態稍微弱一點而已。
（二）市場意義
嚴格來講，“紅三兵”形態會出現在股價上漲的每個階段。但是在當它出現在股價長期下跌之後的低位或者是出現在股價上漲的中途時，其市場預測功能更加強烈。當然，在有些時候股價運行到高位區域時也會出現這種形態，雖然並不常見，但也不能絕對地排除這種可能性。“紅三兵”出現在股價運行不同階段時，它所帶來的市場意義也是有區別的。在研究過程中，我們不能一概而論地說它具有何種固有的市場意義。為了進一步了解這種形態的市場意義，下面我們結合實例來進行分析。
1．低位轉勢，行情有望
當這種“紅三兵”形態出現在股價長期下跌之後的低位時則標志著買盤明顯轉強，同時預示著賣方的抛售在大幅度萎縮，標志著後市股價出現反彈甚至是反轉的可能性較大。當時的股價下跌幅度越大，下跌的時間越長，後市股價反彈的可能性和空間就越大。
下面，我們先來觀察一則實例。
如圖1-2所示，建發股份（600153）： 該股經歷過一輪下跌行情進入低位區域時，盤中出現了這種“紅三兵”的走勢形態，即股價於2012年12月4日、5日、6日出現了這種走勢形態。雖然這裡出現的“紅三兵”形態算不上非常標準，但它所帶來的市場意義是不變的，出現這種形態之後就迎來了一波力度較大的反彈行情。
圖1-2 建發股份（Ⅰ）
（1）盤面視點
視點一：長期下跌，量能萎縮
從整體來看，在出現“紅三兵”形態之前股價是長時期處於下跌通道中的，但隨著股價的不斷下跌成交量卻出現了逐步萎縮的狀態。從成交量的萎縮情況來看，賣方的抛售呈現出逐步減少的勢頭，這就意味著只要後市買方資金能夠逐步入場，那麼股價就會迎來一波反彈行情，甚至會就此而展開一輪上漲行情。
投資者有了這種分析意識之後，在隨後的跟盤過程中只要關註買方動態的變化就足夠了。即關註股價是否會出現止跌的動作，並且在止跌之後能否吸引場外資金的註入。
對於一般的散戶來說，是否止跌倒是很容易判斷的，直接觀察就能確定，而這裡最關鍵的問題就是如何判斷是否吸引了場外資金的註入。關於這一點，筆者介紹一種較為簡單的方法給大家在實戰過程中參考使用。我們知道一旦某只個股吸引了場外資金的關註（這裡所說的關註是指有場外資金進場操作），不但成交量會出現放大，而且股價也會隨之向上攀升。
抓住這一點，接下來就好辦多了。如果吸引了場外資金的註入，那麼股價在動態盤中運行的過程中就能清晰地“感覺”到主動入場的買盤湧現，而且這些買盤都不是以對倒的形式出現的。在整個過程中，成交量至少會出現溫和放量的狀態，股價的重心也會逐步上移，甚至會出現速度較快的拉升動作。當然，這種方法需要投資者耐心地去觀察動態盤。其實，無論用什麼方法去分析個股，都需要投資者有這份耐心去跟盤，並用心去領悟。
視點二：充分蓄勢，整裝待發
從圖1-3中可以看到，在出現這種“紅三兵”形態之前，股價在低位經歷了較長時間的整理。而且從整體上來看，在整理的過程中成交量出現了萎縮的狀態。在股價經歷長期的下跌行情之後，在低位出現這種整理的走勢其實就是一種蓄勢的動作。當然，這種動作還需要有後續能量的推動，才能就此而走出一波反彈甚至是反轉向上的行情。
在該股中，如果當時的投資者能夠將其中出現的蓄勢整理與隨後出現的“紅三兵”相結合來分析的話，其實不難發現這裡出現的“紅三兵”形態至少也是短期止跌反彈的信號。畢竟當時的個股短期均線系統上的壓力都已經被突破，能形成壓力的只有半年線和年線。而在出現“紅三兵”形態時，股價已經是在經歷了蓄勢的情況下向上發動攻擊的。在這種狀態下，只要股價一鼓作氣地突破了半年線，一般情況下接下來的動作就是直奔年線了。
圖1-3 建發股份（Ⅱ）
（2）註意事項：三個“必須”，一個“至少”
對於這種出現在低位區域的“紅三兵”形態，投資者需要註意以下“三個必須”和“一個至少”。
1）在出現這種“紅三兵”形態之前，股價“必須”是經歷了長期的並且是大幅度的下跌，下跌幅度越大越好，下跌幅度越大，做空能量得到的釋放就越充分，對後市股價的上漲就越有利。
2）出現“紅三兵”形態之前的一兩週内或者是之前的更長時間段内，成交量“必須”是呈現出逐步萎縮的，特別是在這個過程中出現加速下跌時成交量不能出現明顯的放大。
3）在出現“紅三兵”形態的過程中，成交量“必須”呈現出持續放量的現象，而且在出現“紅三兵”中的第三根陽線收盤時股價至少要突破10日均線的阻力。
“紅三兵”是股價運行到低位區域時出現頻率較大的一種組合形態，也是很多投資者較為熱衷於研究的組合形態之一。但在研究的過程中不要想當然，衆多散戶往往會認為“紅三兵”就是一個看漲的必然信號。
無論使用何種分析技術研究股市，都不能有“絕對性的必然”思想。凡是“絕對性的必然”都是有前提條件的，都是需要根據當時的實際盤面情況綜合分析的。學習分析技術的時候，投資者需要懂得變通的思想。這種變通指的是綜合當時的實際情況，而不是完全照搬書籍上的結論。對於這種“紅三兵”的組合形態，在它形成的過程中盤面上所流露出的動態細節很重要，這些細節反映了買賣雙方的真實本意。唯有將買賣雙方的真實本意解讀出來，投資者才能真正理解這種形態所帶來的預測信號。
上面我們研究了“紅三兵”這種組合形態出現在低位區域時，投資者應如何從當時的盤面迹象來分析解讀它。接下來，我們來看看在實戰操作過程中，投資者還需要註意哪些事項。
（3）操作技巧
對於這種類型的個股，筆者總結了以下一些操作技巧，以供大家在實戰過程中參考使用。
技巧一：買在10日均線之上
在出現這種“紅三兵”形態之前成交量出現了逐步萎縮，而且在股價企穩過程中5日均線呈現出走平的現象，並且在股價企穩的過程中在買二、買三處會不斷有大手筆的買單挂出，與此同時在賣盤處卻很少有大手筆的賣單出現。同時在出現“紅三兵”的過程中成交量呈現出持續放量的現象，在這個過程中買盤相當積極，雖然當股價運行到一定程度之後也會出現一些大手筆賣單突然把股價壓下幾個價位，但是買方並沒有停止反擊，而是快速在買單處挂上大手筆的買單封住股價的下跌空間。股價在分時走勢圖上一直是依托分時上的日均線逐步向上運行的，在這個過程中股價在分時走勢上的走勢相當流暢。
出現以上這些盤面迹象時，只要在收出“紅三兵”中的第三根陽線的收盤價能夠站穩在10日均線之上，激進型的投資者在當天收盤前幾分鐘就可以根據自身的實際情況適當地入場買進。對於穩健型的投資者來說，可以在出現“紅三兵”形態之後的第二天股價出現繼續走強時買進。如果第二天股價出現回落，只要在回落的過程中成交量沒有出現放大就不要緊，一旦股價再次向上拉升就是入場的買進時機。
技巧二：量能乏力，作壁上觀
如果在出現“紅三兵”形態的過程中成交量無法出現持續放大，並且在收出“紅三兵”形態之後股價依舊是在10日均線之下，那麼投資者是不能輕易地入場去操作的，一定要等到股價出現了明顯的回升時再考慮入場買進。理由很簡單，股價要想真正迎來一波反彈甚至是反轉的行情，必須要輕松突破10日均線的阻力，否則即便是反彈也是空間很有限。另外，“紅三兵”形態的出現並不意味著股價一定會立刻迎來反彈或者是反轉的行情，有些時候是需要反複築底的。這一點投資者要有所註意，不能僅從形態上去判斷它的啟動時間。
技巧三：無止跌誠意，遠離之
如果在出現“紅三兵”形態之前股價一直處於放量下跌，而且在出現“紅三兵”形態之前也沒有出現任何止跌的迹象，其中的放量是由於盤中出現了較多的主動性賣單所導致的，那麼就要另當別論了。這種現象很容易誤導那些只註重表面形態的投資者，他們在分析的過程中忽略了純技術性止跌的現象。對於這種前期沒有止跌迹象，並且還帶量下跌的現象而言，此時的“紅三兵”在很大程度上只是純技術性的一個止跌動作而已，後市很難在短期内迎來行情。
2．橫盤整理，引領拉升
在實戰過程中，經常會遇到股價處於低位區域時呈現出橫盤的走勢形態，而後在橫盤到一定程度時收出這種“紅三兵”的走勢形態。在這種狀態下形成的“紅三兵”，往往也是一種看多的信號。當然，具體實戰中還需要綜合目標個股的盤面特徵來最終確認它所預示的市場意義。
下面，我們先來觀察一則實例。
例如，南京銀行（601009）（圖1-4）：該股在低位區域時就出現了一段時間的窄幅度震蕩，即我們通常所說的橫盤。經過橫盤之後，股價於2012年12月5日、6日、7日形成了這種“紅三兵”的形態。這裡需要說明的是，我們所談及的橫盤是指股價在一段時間内呈現出窄幅度的震蕩。如果要用一個度去衡量的話，那麼一般情況下這種窄幅度是指股價在這段時間内的整體波動幅度在5%以内。
圖1-4 南京銀行（Ⅰ）
（1）盤面視點
視點一：帶量突破平台
仔細觀察圖1-5不難發現，股價在形成這種形態之前其實是出現了一次“破位”的走勢，於12月3日收出了一根大陰線，最關鍵的是當天的成交量也較前一日有所放大。這就讓投資者不得不感到不安，至少在當天的跟盤過程中去定義這有可能是一個向下破位的信號是一點都不為過的。但當我們結合隨後的走勢以及前面的橫盤整理迹象去綜合分析時會發現，它似乎並不是如我們想象的那樣單純的破位。這其實是一種假動作，使一般的投資者產生一種錯覺。
圖1-5 南京銀行（Ⅱ）
在隨之而來的“紅三兵”形態以及在出現“紅三兵”時，股價是面臨著半年線上的阻力的，但這種阻力並沒有阻礙股價的繼續上漲。在形成“紅三兵”的過程中，雖然股價收出來的K線形態是帶有上影線的，但股價依舊較為輕松地突破了這個重要技術壓力位置的壓制。從這一動作來看，有心的投資者其實就應該會對前兩天做出的判斷加以修改，即前面收出來的大陰線是假破位的動作。
對於這種橫盤之後的破位，投資者在分析的過程中應該謹慎對待，這也是筆者在編寫本書的過程中設置這一實例的原因所在。在實戰的過程中，很多散戶都會在這種類型的個股上感到迷茫。對於普通散戶來說，面對這種類型的個股時，在操作策略上應該堅持雙向思考，一方面要有真破位的思想準備，另一方面也要有假破位的逆向思維，然後再細心觀察接下來的實盤動態，並結合前面的走勢來進行綜合分析。
一般情況下，假破位的過程中盤面上會出現大手筆的向下對倒單，即股價的破位主要是被這些對倒單打壓下去的。而在股價真破位的過程中，主動性賣出的單子卻很少。這是我們識破這種破位的一個細節，但這個細節也是需要投資者仔細觀察實盤動態才能發現的。另外，如果是假破位，破位之後股價在兩三天之内就會繼續回升到原有的整理平台上，甚至會向上突破原有的平台。
視點二：縮量整理，做空不足
從圖1-6中可以很直觀地看出，股價在整理的過程中成交量呈現出了明顯的萎縮，這種長時間的縮量整理雖然預示著買賣雙方都不是很積極地參與，但
圖1-6 南京銀行（Ⅲ）
在低位區域出現這種現象更多的則是預示著賣方的抛售出現了大幅度的減少。對於場外資金來說，在整理沒有得到多方一致認可之前是不會急於入場參與操作的，所以就會有買方不主動入場的狀況出現。再結合隨之而來的“紅三兵”以及股價對半年線的突破動作來看，就可以確認前面的縮量整理只是為後期上漲的一種蓄勢而已。
（2）思考角度
在該股中，如果投資者當時能夠從以下幾個角度去思考分析，那麼就很容易判斷出後市股價的走勢情況了。
角度一：低位長期震蕩
股價當時是處於長期下跌之後的低位區域的，而且在低位區域還經歷了長期的震蕩，並且在震蕩階段中股價的波動幅度很小，在這個過程中成交量呈現出逐步萎縮。股價在低位整理的時間越長，預示著整理得越充分。在整理的過程中成交量越萎縮，盤中的浮動籌碼就越稀少，後市股價上漲的動力就越充足。
角度二：量能配合，上漲暢通
股價向上突破這個震蕩平台的過程以及在出現“紅三兵”形態的過程中成交量出現了持續放大，並且股價的上漲非常流暢。股價在上漲的過程中運行暢通，這就預示著盤中的阻力較小，即很少有主動性的賣單湧現，同時也表明盤中的買盤較為積極。在這種情況下，後市股價有望走出一輪持續反彈的行情。
角度三：整理縮量，籌碼集中
出現“紅三兵”形態之前股價在橫盤整理時成交量並沒有出現放大的現象，而且股價的波動幅度也很小。在整理的過程中，如果成交量呈現出明顯的萎縮，甚至是極度的萎縮，那就預示著盤中的籌碼較為集中，即大部分籌碼集中在主力手中。在這種情況下，後市股價就有望走出一輪持續上漲的行情。從圖1-7中可以看出，出現這種形態之後股價就走出了一波幅度較大的上漲行情。
圖1-7 南京銀行（Ⅳ）
下面，我們來觀察在實戰過程中經常會碰到的一種特殊實例。
例如，中房股份（600890）（見圖1-8）：該股也是在低位區域出現了“紅三兵”的走勢形態，即股價於2012年8月14日、15日、16日出現了這種走勢，而且在低位也經歷了一個整理的過程，雖然這個整理是短暫的。該股的特殊之處在於在出現“紅三兵”形態之前股價莫名其妙地連續幾天跌停，而且是在經歷了長期下跌的行情之後出現的跌停。
這種類型的個股在近幾年出現的比較多，這往往是股價加速趕底的一個特徵，但前提是該股已經經歷了長期的並且是幅度比較大的下跌行情。而且該股的基本面是沒有問題的，同時在出現連續跌停時並不是受到了利空消息的影響，在跌停的過程中成交量呈現出萎縮的狀態。
從圖1-9中可以看出，該股隨後便走出了一波反彈行情。對於短線投資者而言，如果能捕捉到這種類型的個股，那麼在短期内就能獲得不菲的利潤。
圖1-8 中房股份（Ⅰ）
圖1-9 中房股份（Ⅱ）
在把握這種類型個股的過程中，最難過的其實不是技術這一關，而是心理這一關，畢竟前面是經歷了連續跌停的走勢，一般來說散戶是很難承受這種打擊的。主力莊家採用這種手法來做盤的主要出發點也就是想從心理這一關來摧毀持股者的堅持，讓他們進入崩潰的邊緣。同時也讓場外一直關註該股走勢的散戶們看到這種走勢之後打消入場參與抄底操作的念頭，這樣就更有利於主力莊家在接下來的做盤了。
另外，在面對這種類型的個股時，投資者除了要通過股價跌停過程中的迹象來分析之外，更關鍵的是要關註股價在經歷短暫整理過程中的迹象。這種類型的個股在整理的過程中往往不會花費很長時間，因為在之前股價已經是經歷了長期的下跌，而且還經歷了連續的跌停。在這種情況下堅持不住的持股者都已經套得差不多了，而留下來的也是較為堅定的，這就是股價只是經歷短暫整理的原因所在。但股價在整理的過程中一般都會在賣盤上挂出大手筆的賣單，而在買盤上挂出來的卻都是一些零散的小單。在整理的過程中時常會出現向下對倒的現象，但股價下挫之後很快就會被重新拉起。
下面，我們再來觀察一則相似的實例。
例如，北人股份（600860）（見圖1-10）：該股在2012年8月20日形成“紅三兵”形態之前，股價也出現了連續跌停的現象。
該股還有一個特殊的地方，那就是在形成這種“紅三兵”形態的過程中，股價後兩天是以漲停的形式出現的。從形態上來看，它雖不屬於標準的“紅三兵”形態，但它具備同樣的市場預測功能。從圖1-11中可以看出，隨後股價同樣迎來了一波上漲行情。
（3）操作技巧
對於在低位經歷了橫盤整理後形成的“紅三兵”形態，在實戰操作上筆者總結了以下一些操作技巧以供大家參考使用。
圖1-10 北人股份（Ⅰ）
圖1-11 北人股份（Ⅱ）
技巧一：抛壓稀少，當天可入場
在出現這種“紅三兵”之前股價在震蕩整理的過程中很少有賣盤湧現，而且在整個過程中在買二處或者是買三處時常出現大手筆的買單挂在上面，有時甚至會在買二以下都出現大手筆的買單挂在上面。與此同時在委賣處也時常會有大手筆的賣單挂在上面，而這些大單都很少被成交。因此，股價在這個過程中只能呈現出小幅度的震蕩。而在出現“紅三兵”形態過程中買盤相當的積極，不斷有主動性的買單吃進籌碼，5日均線迅速向上呈現出大於30°角的運行狀態，在股價上升的過程中不斷有大手筆的買單挂在買一處。在出現以上這些盤面迹象時，激進型的投資者可以在出現“紅三兵”形態當天入場買進，而穩健型的投資者可以在股價第二天繼續出現走強時入場買進，因為出現這種現象的後市股價必將迎來一波上漲行情。
技巧二：縮量整理，放量啟動，擇機而入
如果在出現這種“紅三兵”形態之後股價出現了橫盤整理，那麼此時投資者在分析時就要註意這個過程中的成交量變化情況。只要在這個過程中成交量能出現萎縮的狀態，一旦股價經過橫盤整理之後再次向上放量拉升時就是最佳買進時機。此時投資者可以入場買進，因為後市股價往往會出現一波加速拉升的行情。
反之，如果在橫盤整理的過程中成交量出現了放大的現象，而且釋放出來的量中絕大部分是主動性抛壓所產生的，那麼此時投資者就不能急於買進，即便在橫盤的過程中出現了突發性向上突破動作也是如此。
這種形式的放量至少預示著盤中還存在一定量的浮動籌碼，在股價沒有確認向上成功突破之前是不能盲目地買進的。此時投資者要做的就是先耐心等待，待股價向上走穩後再入場參與也不遲。
當然，如果在橫盤的過程中成交量的放大是由於對倒所導致的，那麼這種放量是不可怕的。因為這種放量是主力故意制造出來的，並不是市場本身的行為。
技巧三：回落看量能，萎縮方可入場。
如果出現這種“紅三兵”形態之後股價出現了回落，同樣只要在這個過程中成交量出現萎縮，或者是成交量沒有出現明顯的萎縮但也沒有出現放大的現象，並且股價回落時波動的幅度相當小，那麼我們就要將分析的重點放在盤面上的挂單上了，關註賣盤上是否有故意挂出的大單。
在回落的過程中，如果賣盤上不斷挂出大手筆的賣單，而買盤上只是一些零散的小單，同時成交量並沒有出現放大的現象，有時甚至會呈現出萎縮的狀態，那麼就預示著盤中的抛壓很稀少，即浮動性籌碼並不多。同時，從挂大單的動作上也能看出是有主力在裡面活動的。
對於這種類型的目標個股，投資者應該耐心跟盤，等待股價回落整理之後出現向上回升時就可以入場參與操作了。
3．重要壓力位置，彰顯買方強勁
當這種“紅三兵”形態出現在股價運行到重要技術壓力位置時，如60日均線、半年線以及年線附近時，則標志著買方意志堅定。如果形成“紅三兵”的過程中很少有主動性的抛壓，那麼則預示著後市股價將會繼續向上運行。當然，最關鍵的還是要觀察觸及這個技術壓力位置時，盤中股價運行動態的表現。
下面，我們先來觀察一則實例。
例如，樂通股份（002319）（見圖1-12）：該股運行到半年線附近時就出現了“紅三兵”的走勢形態，而且當時股價距離年線上的阻力也是非常近的。
（1）盤面視點
視點一：反複整理
該股當時經歷了長時間的下跌，並且下跌幅度也相當大，而關鍵的一點是該股在半年線之下經歷了較長時間的整理，同時在整理的過程中成交量也出現了明顯的萎縮。股價的整理以及成交量的萎縮，給隨後向上突破半年線時所形成的“紅三兵”形態帶來了較為充足的動力，這一點在分析的過程中是值得關註的。
圖1-12 樂通股份（Ⅰ）
股價在低位區域時，如果受到了半年線或者是年線的阻力，往往在向上試圖突破之前會有一個整理的動作，整理的時間越長，後市突破的動力就越充足，即向上成功突破的可能性就越大。該股在形成“紅三兵”形態之前就出現了這種走勢現象，因此投資者在跟盤的過程中就應該有這樣的意識，此時的“紅三兵”形態可能是股價迎來一波上漲行情的信號。
視點二：直接突破年線
對於大部分投資者而言，在該股中最讓人糾結的就是“紅三兵”形態中最後的那根陽線，這是一根帶長長上影的陽線，而且當天股價向上挑戰半年線上的阻力。從圖1-13中，我們可以清晰地看到當天的那根帶上影線的陽線。
圖1-13 樂通股份（Ⅱ）
如果僅從該陽線的本身去解讀，它確實是股價運行過程中受阻的表現，而且此時又是在半年線上受阻。在這種情況下，投資者應該謹慎對待這根帶上影線的陽線，在跟盤的過程中應該把註意力放在隨後幾天的走勢動態中。碰到這種現象時，投資者在操作策略上應該先以觀望為主，在沒有確認此時的“紅三兵”形態具備真正意義上的看漲信號之前不要輕易入場參與操作。
然而在該股中，雖然在形成這種“紅三兵”的形態時股價立刻面臨著年線附近的阻力，但是股價向上拓展的動力依舊未減，直接向上突破了年線一帶的阻力。最關鍵的是股價在突破的過程中表現得很沉穩，沒有出現大起大落的動作。如果投資者能夠綜合當時的盤面迹象去分析，是比較容易判斷出這裡出現的“紅三兵”形態是具備看漲功能的。從圖1-14中可以看出，隨後股價走出了一波較為理想的上漲行情。
無論“紅三兵”的形態是在半年線還是在年線附近形成，投資者都應該先以觀望為主。在關註形態形成過程的盤面動態時，還要密切關註隨後幾天的動態。只有在形成的過程中未遇到明顯的阻力，並且在接下來的幾天裡買方能夠繼續做多，後市股價才有望走出一波繼續上漲的行情。
圖1-14 樂通股份（Ⅲ）
下面，我們繼續來觀察一則實例。
例如，南通科技（600862）（見圖1-15）：該股也是在半年線附近形成了“紅三兵”的走勢形態，當然這裡所形成的“紅三兵”也不是標準的形態。即股價在2012年5月8日、9日、10日形成了“紅三兵”的走勢形態，在該股中很多投資者都會覺得這是股價繼續上漲的信號，但事實卻並非如此。
對於該股而言，投資者當時會把註意力放在前面出現的大陽線上，以及該股在低位區域時經歷的一段時間的整理，在這種思維的引導下，就會促使他們認定後市股價能夠向上繼續走出一波上漲行情。但卻忽略了一個很關鍵的環節，那就是輕視了半年線上的阻力。在這裡我想強調的一點就是，股價在半年線之下整理之後並不預示著股價啟動之後就一定能一舉突破半年線，有些個股在試圖突破半年線時也會出現反複沖擊回落的現象。所以在面對這種狀態下的“紅三兵”時，投資者需要的是冷靜，而不是想當然的沖動。
從圖1-16中可以看到，該股在出現這種“紅三兵”形態之後股價並沒有如期出現繼續上漲的行情，而是走出了一波向下調整的行情。
圖1-15 南通科技（Ⅰ）
圖1-16 南通科技（Ⅱ）
（2）技術要點
對於這種類型的個股，投資者在實戰過程中要掌握以下一些技術要點。
要點一：不能存在強大的抛壓
如果在出現這種“紅三兵”形態之前股價已經向上沖擊過幾次這個技術壓力位置，我們就要註意這個區域中受到的抛壓程度了。雖然這種沖擊經歷了前期的反複鋪墊，但這並不意味著沖擊次數越多就越有機會突破。在沖擊的過程中，主動性的抛壓一定不能過多，這一點可以從當時動態盤上的迹象來體會。如果在沖擊的過程中不斷有主動性的買單湧現，那麼就預示著這個區域附近的浮動籌碼較多，阻力位置的壓力較為沉重，此種狀態下出現的“紅三兵”形態在短期内往往難以形成真正的攻擊行情。當然，如果這個區域中的抛壓很稀少，並且每一次的沖擊力度都要比前一次的強，那麼這種狀態下所形成的“紅三兵”就值得看多，一舉突破阻力並迎來一波上漲行情的可能性就非常大。
要點二：量能須配合
在出現這種“紅三兵”形態的過程中成交量必須呈現出持續放量，而且5日均線向上傾斜的角度至少要大於30°。如果在形成“紅三兵”形態的過程中成交量無法得到放大，那麼則預示著買方的意願不是很強烈。當然，如果該股已經經歷了充分蓄勢，並且主力莊家已經達到了高度控盤的程度，那麼在形成“紅三兵”形態的過程中是可以縮量的。
要點三：充分整理或穩步攀升
如果在出現這種“紅三兵”形態之前股價一直處於這個技術壓力位（如60日均線、半年線或者是年線）之下，那麼股價在這之前必須呈現出逐步向上攀升的運行狀態，而且在運行的過程中買盤必須非常積極，或者在此之前股價經過了充分的蓄勢整理。有些個股在觸底之後便開始快速拉升沖擊重要的技術壓力位置，這種走勢看上去是很強勁的，但這種強勁往往是短暫的。即便在沖擊的過程中出現了這種“紅三兵”的走勢形態，後市股價也往往很快就會出現掉頭向下的走勢。理由很簡單，在快速拉升的過程中必將積累大量的短線獲利籌碼，再加上投資者對重要技術壓力位置本身就有著畏懼感，這樣一來就會促使這些獲利籌碼回吐，從而引發股價在沖擊之後呈現出回落甚至下跌的走勢行情。
（3）操作技巧
對於這種類型的個股，筆者總結了以下一些操作技巧以供大家在實戰過程中參考使用。
技巧一：阻力被消化，應及時跟進
如果在出現這種“紅三兵”形態之前股價已經幾次向上沖擊過這個重要技術壓力位置的阻力，並且盤面上所流露的迹象驗證了這個區域附近的抛壓很稀少，那麼激進型的投資者就可以在出現“紅三兵”當天收盤前幾分鐘適當地入場買進。但不能重倉入場，應先保持輕倉參與，等待股價向上突破了阻力線時再逐步加倉。穩健型的投資者則可以在出現“紅三兵”形態之後的第二天股價能夠繼續走強時，當然更穩妥的是等待股價向上突破阻力位後再入場買進，這是比較安全的一種操作方式。
在實戰過程中，很多散戶都習慣性地滿倉買進，其實這都是不理性的佈局。在重要的技術壓力位置附近時，一旦你滿倉操作，只要股價運行的方向與你的預期不一樣心態自然就會出現問題。而在重要技術壓力附近時，股價反複整理是一種很常見的情況。
技巧二：試探性入場，確認再加倉
如果在出現“紅三兵”形態之後股價還沒有突破這個重要技術壓力位置的壓力，但是在出現“紅三兵”形態的過程中股價的上漲動力很充足，5日均線呈現出大於45°角的趨勢向上運行，那麼激進型的投資者在出現“紅三兵”形態當天就可以適當地入場買進，而穩健型的投資者應該等待股價成功突破這個技術壓力位置後再入場買進。當然，最好是要有充分整理的動作，比如在重要技術壓力之下反複的橫盤震蕩，在整理的過程中很少有主動性的抛壓湧現，而且時不時地會湧現大手筆壓單的動作。
技巧三：靜觀其變，擇機而動
在出現這種“紅三兵”形態之後股價遠離了這個重要的技術壓力位置，但是在出現這種“紅三兵”形態之後的第二天股價就出現震蕩，並且隨後進入了整理的階段。出現這種情況時，只要股價在整理的過程中成交量不出現放大，並且在這個過程中股價的波動幅度並不是很大，就不要緊。穩健型的投資者可以密切關註股價的後期動態，一旦股價再次出現向上放量拉升就是買進時機，因為後市股價出現上漲的可能性非常大。而在出現“紅三兵”形態當天買進的投資者，在這種情況下可以耐心持股等待股價的上漲，只要在震蕩整理這個過程中不出現放量就可以放心持股。
本文摘自《K線精解（實戰精華版）》
K線是股市實戰的基礎，也是實現贏利的關鍵。《K線精解（實戰精華版）》主要精解股市常見九大K線組合，並針對實戰中最常見的紅三兵、啟明星、黃昏星、三空陰線等形態，重點剖析其市場意義和實戰價值。本書結合大量案例總結操作前要重點關註的盤口信息和技術要點，提供一套行之有效的解盤思路，並根據每一種K線組合的盤面變化，總結相應的操作策略。