導演：讓投資演A 角，保險演B 角

　　作為人生的總導演，我們應該讓投資演A 角，保險演B 角。即左手投資，右手保險，從而讓人生更加無憂無慮。

　　投資演A 角

　　人生的計劃有很多，如送孩子上大學、過一種舒適的退休生活，或者購買一輛漂亮的新車。你可能已經為這些計劃設定了未來的理財目標，但或許你並沒有考慮怎樣達到這些目標。我們說，理財的目的是為了創造多姿多彩的生活。而要達到理財的目的，就需要利用儲蓄與投資。所以說，投資就是達到目標的手段。

　　什麼叫投資呢？投資有一個定義，就是犧牲當前利益，博取將來收益的一筆資金。

　　比如我現在有100 萬，當前的利益是存在銀行有本有息。但這樣好不好？不知道。因為有人希望最好能博取更高的收益。因此，投資就是放棄無風險的保本保息的利益，去博取有風險的收益。請記住一個很重要的道理，利率是資金的風險定價。

　　舉個例子來說明這個問題。假設你有一個哥哥，他跟你說：“小妹你手上閑著30 萬沒什麼用，哥哥要開公司做生意，你借給我吧！”請問你借不借？當然借。但哥哥二話不說就把你的30 萬拿走，風險都由你擔著，你不太開心，於是不做聲。

　　哥哥看你不做聲，就說：“你放心吧，我會給你利息的。”這個時候借不借？應該借了，但你還會問：“哥哥你是給我存款利息還是貸款利息？”哥哥想想後說：“我給你貸款利息吧。你存在銀行是無風險利率，可是做生意是有風險的，所以要高一點利息。”

　　現在有一個人不是你哥哥，說給你貸款利息借他30 萬，請問你借不借？不借。這是為什麼？有風險，這個人要是不還怎麼辦呢，他可不是自己的哥哥。所以我們還要記住一句很重要的話：利率是資金風險的定價。凡是高於存款利率的利率都是有風險溢價的。也就是說，在你的無風險利率上再加一個風險溢價。

　　投資為什麼會有機會達到更高的目標呢？原因在於你儲蓄的資金會因投資而有更高的收益率，還可以得到複利。複利是針對原始投資及其收益的回報。舉例說，如果你最初投資10 000 元並且有10% 的收益率，那麼你第一年的收益就是1 000 元，第二年的收益是1 100 元，其原因是按複利計算，你第一年所獲得的收益1 000 元也將獲得10%的收益。

　　總之，我們要實現自己的理財目標，需要在特定的時間準備一筆金錢。而投資是在了解了可以準備的時間以後，回答如何準備的問題。一般來說，如何準備包括了需要多少本金，需要什麼樣的投資方式，期初投資（一筆投W0）或每期定期定額的投資（定投PMT）是多少，以及通過什麼樣的投資回報組合（R）來實現。如果一切正常，那麼投資就幫我們解決了資源和目標之間的關系。我們希望通過投資和增長，以及充足的雪（本金）和足夠長的坡（時間），讓人生積累出一個大大的財富雪球來滿足我們的需要。

　　但是請註意，這是在一切正常的情況下，即經濟不會大幅波動，資產不會大幅縮水，人生沒有大的變故的情況下。這些重大變故包括重組家庭、生下更多的孩子、遭受重大的疾病或者意外事件、失業等。總之，你的收支結餘都很穩定。如果一切都如常，投資就是人生的A主角。

　　保險演B 角

　　在戲劇舞台上，一個角色通常會預備兩個演員：A 角和B 角。電視連續劇《青衣》中徐帆飾演的筱燕秋就是舞台上的常青樹A 角。對她來說，青衣就是她的命，她的魂，她把靈魂寄托於舞台上的嫦娥。為了找到藝術的傳人，她不惜下跪懇求天資聰穎的春來做她的學生。可盡管如此，她也依然不願放棄每次上台的機會，而春來也只能默默做幕後的B 角。然而某天，筱燕秋因為生病耽誤了演出，春來作為B角代替她上台表演一炮而紅。是的，燕秋不願春來替代她的A 角人生，卻不得不一手培養了替代自己的B 角。

　　人生如戲，人們都在各自的舞台上主演著自己鐘愛的A 角，追求他們熱愛的事業和生活，希望收獲一個圓滿而燦爛的人生結局。然而，人生並不是一場獨角戲，如果希望幸福延續下去，為了家人，無論我們多麼不希望被人替代，也要為自己準備一個B 角，以防在A 角缺位時及時替代我們的角色。

　　現在，讓我們從家庭理財的角度考察A 角和B 角。誰不希望自己主演的人生是一帆風順的呢？可誰又能完全掌控人生中那麼多的未知和不確定性？無論多麼不情願，我們還是要為自己準備一個B 角，以便在不確定性事件發生時，可以確保我們平靜地面對。那麼，這個B角究竟是什麼？也許你已經猜到了，沒錯，它就是保險。

　　我們首先從不確定性與風險的區別開始說起。當一個人不能確定將來會發生什麼時，就存在不確定性。風險即不確定性之所以重要，是因為它關系到人們的福利。因此，不確定性是風險的必要條件而非充分條件。任何一種存在風險的情況都是不確定的，但在沒有風險的情況下也存在不確定性。

　　例如，你要召集聚會，請了12 位朋友。你認為最好12 人中有十人能來，但這裡存在著不確定性：可能12 人全來，也可能只來八個人。然而，只有當這種不確定性大大影響了你召開聚會的計劃時才有風險。如果知道了確切的客人數後並不會改變你的行動，那就只存在不確定性，不存在風險。

　　在為聚會作準備時，你必須確定要準備多少食物。如果你已經確定了十位客人會來，你會為那十個人準備足夠的食物，不多也不少。如果實際上來了12 位客人，食物就不夠了，你會因此而心中不快，因為有些客人會餓著肚子，不滿意你的招待。如果實際上來了八位客人，那食物就過多了，你也會不高興，因為你把有限的資源浪費在多餘的食物上。在這裡，不確定性產生了影響，存在風險。

　　反過來設想，你已經告訴你的客人舉辦的是家常便飯式的晚餐，請每一位客人自己帶足夠食物參加。那麼，不管來的客人多於十位還是少於十位，都不會影響你準備聚會。在這種情況下只有不確定性，而不存在風險。

　　在許多有風險的情況下，可以用一種簡單而直接的方式將可能的結果分為損失或收益。例如，假定你投資於股票市場，你持有的股票價格下跌，這就是損失；價格上揚，便是收益。人們通常將損失增加而非收益上漲的可能性看作風險。

　　但是也存在沒有明顯下降或上升的情況，你計劃的聚會就是一個例子。出席聚會人數的不確定，即出席聚會的人數多於或少於預計人數，都會產生風險。這樣，無論朝哪個方向偏離，都是令人不快或者代價很高的。

　　各種各樣的風險總是充斥在人生中，為了躲避風險或者減少這些風險帶來的損失，就有必要對風險進行管理。通常，風險管理的方法有以下幾種。

　　風險回避：一項有意識地避免某種特定風險的決策。考慮到風險太大，人們會決定避免從事某種職業，公司會避免從事某些經營活動。但風險是不可避免的。

　　預防並控制損失：是為降低損失的可能性或嚴重性而採取的行動。這種行動可以在損失發生之前、之中或之後採取。

　　風險留存：指承擔風險並以自己財產來彌補損失。這種情況有時是因為過失而產生，例如某人沒有察覺到風險的存在或沒有對風險給予足夠的重視。但也有人可能是有意識地決定自己承擔風險。

　　風險轉移：指將風險轉移給他人。比如將帶有風險的資產賣給別人或購買保險，就是這種風險管理的例子。實現風險轉移有3 種基本方法：套期保值、分散投資和保險。

　　我們都不希望發生什麼意外事件，但人的一生常常會遇到意想不到的風險。當意外發生時，你是否能夠抵禦這些風險並安心從事自己的工作？保險轉移風險就是通過訂立保險合同，將風險轉移給保險公司（保險人）。我們在面對風險的時候，可以向保險人交納一定的保費，將風險轉移，一旦風險發生並造成損失，就可以得到保險人在合同規定責任範圍内的經濟補償。

　　通過保險來轉移風險是最常見的風險管理方法。保險可以用來管理你生活中出現的風險，應付可能的意外事件，幫你解除後顧之憂。如果事先安排，則可以將意外事件帶來的損失降低到最低限度，從而達到規避風險、保障生活品質的目的，而保險規劃則可以幫助客戶採取有針對性的防範措施。這樣一來，當風險來臨時，你就可以從容面對人生了。

　　《青衣》中的筱燕秋，那個“人生如戲”的“嫦娥”，那個在戲校培養弟子的老師，終於有一天面臨跟弟子争“A 角”的困境。那麼，在人生的戲台上，我想讓每一個“你”演“A 角”，讓保險演“B 角”；我祈禱你能夠演繹多樣化的人生，讓保險充當“風險者”一直陪練下去，永遠不要面臨角色困境。

　　在資產管理的舞台上，最好讓投資演“A 角”，去創造財富，去創造新生活；讓保險去演“B 角”，默默地保全財富；讓我們做導演，編導自己無憂而又多樣性的人生。

本文摘自《金錢與命運》

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　　 　?在毛丹平博士看來，人生是一幅在時間之軸上展開的畫卷，生活猶如潘多拉的魔瓶，金錢與命運交錯在時間之軸上揭開謎底，風險是其中埋伏的人生黑天鵝事件，而保險是一個可以與時間同行的理財工具。那麼為什麼有人需要更高額的保險呢？
　　因為資產貶值、通貨膨脹。當消費的需求越來越高，早年購買的保險產品的保額已無法滿足目前的財務需求。因為人性弱點是投資的天敵。為了減少逐利貪婪的天性對風險的忽略，需要將資產分散配置，並將足夠的資金投放到具有契約功能、保本保息並且能夠強制儲蓄、延遲消費的保險產品中。因為複雜的人際關系。保險可以幫你走出困境、讓金錢服務人性、因為它有指定受益人和指定給付方式的特點。