1000萬元，不足以養老嗎（2）

　　鸱夷子皮開始進行數據分析：

　　首先，大衆退休後會存活多少年？

　　根據當前相關數據：男性60歲退休，平均生存年齡為72歲；女性55歲退休，平均生存年齡為74歲，也就是說，當前男女退休後的生存年限分別是12年、19年；考慮到未來醫療科技的發展，人均壽命會再延長，並且，個體壽命不等於平均壽命，為了避免出現錢沒了人還在的悲惨狀況，以20年為合理生存年限來準備養老金是必需的。我們就以20年為退休後的合理生存年限，據此估算未來養老金的情況。

　　我們假定，中產階級人士在40歲左右時開始進行養老規劃，設定開始養老規劃的時點為T，那麼，60歲退休的時點則為T20，我們以下估算中產階級人士在退休之時的T20時點、應該為未來20年的退休養老總花費，做多少養老準備。

　　其次，退休後應維持什麼樣的生活水平才合適？我們以當前生活水平為參照，設定兩種不同的生活水平：

　　1．基本生活水平：以當前普通退休者的養老金水平為基準，作為維持最基本生活水平的標準。當前退休者的養老金標準大致為2000元/每月，2.4萬/每年。

　　2．中等生活水平：以當前白領的日常生活費用5000元/每月、6萬/每年為基準，作為養老的中等生活水平標準。

　　再次，根據通貨膨脹率的不同，我們可以將未來的經濟情況，分為以下三種：

　　1.經濟增長有所放緩的情況，通貨膨脹率為4%的溫和水平。

　　2.經濟增速仍然較快，通貨膨脹保持在7.6%的較高水平。

　　3.經濟出現滞漲，通貨膨脹嚴重，達到10%的水平。

　　以上三種不同的通貨膨脹率，查閱財富貶值系數表得知：20年後的財富貶值系數分別為：0.442、0.2058和0.1216。

　　根據這種可以量化的假定，就可以計算出在不同通貨膨脹率水平下，中產階級在20年後的T20時點，為維持當前兩種不同的生活水平，所需的年生活花費。

　　他說："從表中，我們可以看出，如果通脹率一直持續為4%的話，那麼，20年後，維持當前最基本生活水平的年花費就需要5.43萬元，維持當前中等生活水平的年花費是13.57萬元，都比當前的花費，提高了整整一倍多；如果通脹率一直維持在7.6%的話，那麼，20年後，即使只維持最基本的生活水平，每年也需花費11.66萬元；而要達到當前中等生活水平的話，每年的花費就是29.15萬元；要是通脹是惡性的，不幸為10%的話，那麼，未來維持最基本的生活花費，則每年最少需要接近20萬元；即使僅僅達到當前每月花費5000元的中等生活水平，每年的花費也需要49萬元多！"

　　猗頓驚歎道："每年49萬元！僅僅只夠當前6萬元的中等生活水平！這真是花錢如流水呀！按此標準，20年的花費不就是差不多1000萬元了？"

　　鸱夷子皮搖頭："不是20年和每年花費的相乘這麼簡單，還要考慮貨幣的時間價值原理。我們假定，從T20時點開始，連續20年的退休生涯中，每年養老花費的實際購買力價值維持不變，都相當於當前的基本生活水平或中等生活水平，那麼，每年的養老花費，就構成一個連續20年的年金序列，將各年金對應的通膨率作為貼現率，求解此20年年金序列的終值，我們可以查表求得不同通脹率水平下的年金終值系數分別為29.78、43.78和57.27，就此，可以得到在不同通脹率水平下，當前40歲的中產階級人士，為未來的20年退休生活，所需花費的養老金總額。"

　　鄭旦看完數據，說："我簡直不敢相信自己的眼睛，這個數據，太出乎人的意料之外了，太讓人吃驚了！通貨膨脹長期惡性，達到了10%的話，即便當前儲蓄有1000萬元，在未來的退休養老中，甚至不足以維持相當於當前每月2000元的最基本生活水平！錢真成了紙了！這也說明那個名教授說的是對的--1000萬元，竟然不足以養老！"

　　鸱夷子皮說："當然，惡性通脹的概率還是很低的。但是，即便通膨率維持在7.6%的現有水平下，要維持當前的基本生活水平，所需的養老費用也高達510萬元；如果將生活質量提升到中等水平，20年的養老總費用則需要1276萬元！"

　　鄭旦歎息說："想想老娘的一生，就是賣身賣藝賣青春的一生，用歡笑淚水，掙了七八吊養老錢，辛苦積蓄下1000萬元，以為晚年好風光，誰能料到，這通脹比無牙老虎還厲害，大筆金錢會這樣零落成泥，隨風散去，連保持中等水平的生活都勉為其難！"

　　鸱夷子皮道："即使通貨膨脹溫和，僅為4%，維持基本生活水平的養老總花費也須161.7萬元，要達到中等質量的生活標準，就需要404萬元。實際上，這種通貨膨脹率是個大概率事件，未來出現這種經濟情況的可能性很大，因此，將未來的養老問題當成一件大事，在40歲時，做好未來的養老規劃，並非杞人憂天，而是當務之急。"

本文摘自《西施的財富（1）》

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　　 西施的財富I：芝麻開門
　　範蠡，中國文財神的原型，輔助越王勾踐滅掉強大的吳國後，功成名就，攜美女西施，隐退江湖，泛舟五湖。
　　英雄抱得美人歸，就一定過的是香車別墅遊艇的逍遙日子嗎？事實並非如此。範蠡自甘為佈衣平民，西施也遭遇到普通人的財務困境：生活花費、房子等金錢問題成為她的現實問題；正如當前所有的白領一樣，西施也要承擔教育、醫療和未來養老費用的經濟壓力。如何化解這些財務問題？範蠡以老師的身份，開始為西施講解財富的規律：財富增長的秘密、財富流逝的途徑、如何對人進行估值、如何進行財富管理……